فیبوناچی بازگشتی داخلی چیست؟

فیبوناچی بازگشتی و اصول کار با آن

بازار به طور معمول پس از هر حرکت قوی و قبل از ادامه حرکت، بازگشت می کند که این بازگشت ممکن است داخلی باشد یا خارجی؛ به عبارت دیگر بازار ممکن است تا بخشی از حرکت خود بازگشت کند و آنگاه به حرکت قبلی خود در یک جهت خاص ادامه دهد (بازگشت داخلی) یا آنکه تمام یا حتی بیشتر از حرکت خود را باز گردد و آنگاه حرکت قبلی خود در یک جهت خاص را مجددا آغاز نماید (بازگشت خارجی) که در ادامه به آن می پردازیم.

فیبوناچی بازگشتی داخلی و خارجی

بازگشت داخلی (سمت چپ) یازگشت خارجی (سمت راست)

فیبوناچی بازگشتی داخلی (Ret)

فیبوناچی بازگشتی داخلی (Ret) ساده ترین و کاربردی ترین ابزار از گروه فیبوناچی ها می باشد. عموما تغییرات نرخ در همه بازارها به صورت موجی است و زمانی که بازار در روندی خاص حرکت می کند، در بازه هایی تمایل به بازگشت و تصحیح نسبت به قیمت های قبلی دارد اما پس از مدتی تمایل به ادامه روند غالب پیدا می کند که در فیبوناچی Ret این تصحيح تا بخشی از روند و در داخل محدوده حرکت اتفاق می افتد و هرگز از نقطه کف (روند صعودی) و سقف (روند نزولی) فراتر نمی رود و آنگاه حرکت اصلی روند مجددا در همان سمت آغاز می شود.

بازار در هر یک از تراز های داخلی خود می تواند بازگشت داشته باشد.

ترازهای مختلف فیبوناچی موجب بازگشت قیمت می شوند.

فرض کنید یک جفت ارز روندی صعودی دارد و از نرخ 1/000 به 1/1000 می رسد. پس از آن بازار همان مسیر طی شده را باز می گردد، یعنی نزول می کند و این روند تا زمانی که دوباره روند صعودی آغاز شود ادامه می یابد. بازگشتهای فیبوناچی سطوحی هستند که انتظار می رود نرخ بازار در یک روند قوی بعد از رسیدن به آنها باز گردد.
بازگشت های فیبوناچی بر مبنای اعدادی ریاضی شکل گرفته اند که در عرصه های فراوانی از زندگی تکرار می شوند و از آنها برای ارزیابی نقاطی که ممکن است نقطه برگشت نرخ یک جفت ارز باشند یا دامنه ای از بازگشت نرخ را شکل دهند، استفاده می شود. سطوح کلیدی فیبوناچی که در بازارهای مالی استفاده می شوند عبارتند از 38/2 درصد، 50 درصد، 61/8 درصد و 78/6 درصد.

ما می توانیم از سطوح بازگشتی فیبوناچی برای ارزیابی این امر که نرخ در چه سطحی به حد بالایی یا پایینی دست خواهد یافت، استفاده کنیم. همان گونه که در نمودارهای بعدی نیز نمایان است بازار به سطوح فیبوناچی همانند سطوح مقاومت و حمایت عکس العمل نشان می دهد.

عکس العمل یک روند صعودی (شکل اول)/نزولی (شکل دوم) به تراز 61/8 درصد فیبوناچی بازگشتی

محاسبات ریاضی ترازهای فیبو Ret

به طور کلی محاسبات ریاضی ترازهای این نوع فیبوناچی به صورت زیر است:

محاسبات ریاضی ترازهای فیبو ret

برای مثال اگر بخواهیم تراز 2/38 درصد دامنه (نقطه C) را اندازه بگیریم به این صورت عمل می کنیم:

اندازه دامنه برابر است با حد بالایی (1000/1) منهای حد پایینی ( 0000/1 ). در این مثال، اندازه دامنه برابر با 1000 پیپ است. 382=1000*382/0 انتظار می رود که نرخ 382 پوینت از حد فعلی خود بازگردد. با فرض اینکه نرخ از 0000/1 به 1000/1 می رسد، بعد ۳382 پیپ از 1/10000 باز می گردد. بنابراین 1/0618=382-1000/1 ، ما باید منتظر رسیدن نرخ به این سطح باشیم تا با رسیدن نرخ به این سطح و مشاهده علائم بازگشتی اقدام به خرید نماییم. برای محاسبه تراز 50 درصد نیز (50٪ دامنه تا 1000/1 برابر با 500 واحد است) عدد محاسبه شده را از سطح بالایی کم می کنیم: 1/0500=500 پیپ – 1000/1 و برای سایر ترازها نیز این گونه عمل می نماییم. قابل ذکر است به همین منوال نیز می توان تراز های مختلف فیبوناچی را در روند نزولی محاسبه نمود.

مراحل رسم فیبوناچی Ret

ا – یک روند را پیدا کنید. نقاط حداکثر و حداقل روند را مشخص کنید. تعیین این نقاط کاری بسیار شخصی است و معامله گران بر اساس تجربه و با نگاه به نمودارها آنها را مشخص می کنند.

۲- از یک نرم افزار که خطوط فیبوناچی را در اختیارتان می گذارد استفاده کنید و نقطه اوج و حداقل روند را به هم متصل کنید؛ به این صورت که در روند صعودی کف را به سقف و در روند نزولی سقف را به کف وصل نمایید تا تراز 100 درصد فیبوناچی در روند صعودی و نزولی به ترتیب در کف و سقف قرار گیرد.
سطوح تعریف شده فیبوناچی که معمولا به صورت پیش فرض در نرم افزارهای مالی چون متاتریدر تنظیم شده اند عبارتند از 38/2 درصد، 50 درصد و 61/8 درصد؛ لذا شما می توانید سطوح دیگری را نیز به نرم افزار اضافه نمایید که عموما نرم افزارها امکان حذف سطوح یا اضافه کردن سطوح جدید را به معامله گر می دهند. برای مثال برای افزودن تراز 78/6 درصد که یکی از تراز های مهم محسوب می شود ضروری است دو عدد 0/786 و 78/6 را به ترتیب به قسمت تراز و توصیف نرم افزار متاتریدر اضافه نمایید.

نحوه رسم فیبوناچی بازگشتی

نحوه معامله.
جهت معامله با این نوع فیبوناچی بهتر است عکس العمل قیمت در سطوح مورد نظر را زیر نظر داشت و به محض مشاهده علائم برگشتی، در جهت روند غالب بازار وارد شد. برای مثال جهت خرید ابتدا باید قیمت از نقطه حداقل A به نقطه حداکثر B برسد و سپس به نقطه C بازگشت کند. با تغییر جهت قیمت در نقطه C و شروع یک صعود دیگر، می توان اقدام به خرید نمود. معکوس همین حالت نیز برای معامله فروش صادق خواهد بود.

معامله در نقاط C با توجه به علائم بازگشتی صورت می گیرد.

در شکل زیر مثالی از معامله فروش بر اساس ترازهای فیبوناچی در نقطه C را مشاهده می نمایید که بازار با برخورد به تراز

61/8 درصد خود عکس العمل نشان داده و بازگشت می نماید:

ترازهای فیبوناچی در نقطه C

در میان نسبت های اصلی فیبوناچی دو نسبت 61/8 و 78/6 درصد از اهمیت بسزایی برخوردارند و قیمت در برخورد با آنها با احتمال بیشتری بازگشت می نماید، لذا در الگوهای هارمونیک کاربرد بسیاری نیز دارند. بسیاری از الگوها دقیقا در این دو تراز تکمیل می گردند.

بنابر این زیر نظر داشتن بازار و عکس العمل آن نسبت به این دو تراز در افزایش بازدهی تریادرها بسیار موثر است.

تفاوت میزان ریسک بر اساس نسبت بازگشتی

تریدرها ابتدا بایستی عکس العمل بازار در تراز 0/618 فیبوناچی (به عنوان اولین تراز) را زیر نظر بگیرند تا در صورت مشاهده علائم بازگشتی وارد بازار شوند لیکن اگر بازار به این تراز بی اعتنا بود حالا بایستی به عکس العمل بازار در تراز 0/768؛ که در واقع ریشه دوم 0/618 محسوب می شود، توجه نمایند.

تراز 0/786 یک تراز حیاتی فیبوناچی محسوب می شود چرا که قبل از لمس مجدد قیمت آغازین، آخرین فرصت برای بازگشت بازار است. اگر بازار از این تراز بازگشت ننماید معمولا قیمت آغازین را مجددا لمس کرده و در نهایت با شکست از آن عبور می نماید. پس بایستی با دقت حرکات بازار در این تراز را زیر نظر داشت. در شکل زیر نمودار هفتگی سهام شرکت Ebay را مشاهده می نمایید:

نمودار هفتگی سهام شرکت Ebay

در این مثال سهم مورد نظر با یک حرکت اصلاحی به طور تقریبی 2/3 درصد از ارزش خود را طی 4 ماه از دست داده و در نهایت نزدیک تراز 0/618 بازگشت نموده است. در این نمودار بازار پس از تشکیل نقطه کف (X)، تا سقف 8 صعود نموده و پس از آن حرکت ریزشی خود را آغاز کرده است. با رسم تراز های فیبوناچی بازگشتی این حرکت و زیر نظر گرفتن عکس العمل بازار در آنها مشاهده می کنیم که در تراز 61/8 درصد فیبوناچی علائم بازگشتی ظاهر شده است لذا با تأیید آن می توان خرید انجام داد. جالب اینکه افزایش حجم معاملات در این ناحیه خود یکی از علائم تأیید کننده صعود قیمت از این تراز است که در اندک زمانی نیز اتفاق افتاده است.

منبع: کتاب مرجع کامل تحلیل تکنیکال در بازارهای سرمایه نوشته دکتر علی محمدی